미국 배당주 투자 - 리얼티 인컴 Realty Income (O), 최근 주가 조정, 실적 발표 예정

리얼티 인컴 Realty Income (티커 O) 는 아마 리츠 중 가장 잘 알려진 종목일 것이다. 매월 배당을 지급하기 때문에 마치 월세를 받는 기분으로 투자를 할 수 있어 유명한 종목이기도 하다. 지난주부터 주가가 다소 하락하고 있다. 

 

아래 링크는 과거 올렸던 리얼티 인컴 Realty Income (티커 O) 관련 포스팅이다. 도움이 됐으면 한다. 

 

미국 배당주 투자 - 리얼티 인컴 Realty Income (O), 매월 배당을 지급하는 리츠

미국 배당주 투자 - 리얼티 인컴 Realty Income (O), 매월 배당을 지급하는 리츠

 

 

투자일지 - 리얼티 인컴 Realty Income (O), 매월 배당을 받아보자!

투자일지 - 리얼티 인컴 Realty Income (O), 매월 배당을 받아보자!

 

 

 

 

 

1. 최근 주가 움직임 및 섹터 동향

(1) 최근 주가 움직임

 

최근 1년 리얼티 인컴 Realty Income (티커 O) 의 주가이다. 지난주 미국 주식 시장이 매우 부진했었고, 그 영향인지 주가가 소폭 하락하고 있는 모습이다.

 

 

(2) 섹터 동향

Real Estate 섹터는 최근 1년 -1.97% 역성장했다.

 

 

리얼티 인컴 Realty Income (티커 O) 가 속한 REIT - Retail 은 1.26% 성장하며 선방하고 있다.

 

 

현재 미국이 경기 순환 사이클 중 중기 - Mid Phase - 에 있다고 볼 때, Real Estate는 조합이 썩 좋지 않은 섹터이긴 하다. 하지만 최근 들어 리츠 REITs 가 각광받고 있기 때문에 REIT - Retail는 선방을 하고 있다고 생각한다.   

경기 순환 사이클과 섹터와의 연관성에 대한 포스팅을 올려두었으니 도움이 됐으면 한다.

배당주 투자 방법 - 경기 순환 사이클 Cycle 에 따라 투자하기!

배당주 투자 방법 - 경기 순환 사이클 Cycle 에 따라 투자하기!

 

 

 

2. 배당주로서의 가치

(1) 배당 역사 및 전망

리얼티 인컴 Realty Income (티커 O)는 28년 간 배당을 성장시켜온 역사를 가진 배당귀족이다. 그리고 매달 배당을 지급한다는 장점을 가지고 있기도 하다. 올해 마지막 배당인 $0.2470가 올해 내내 유지된다고 가정하면 연 배당은 $2.96이며 마지막 종가 $67.38를 기준으로 세전 배당수익률 4.39%, 세후 배당수익률 3.73%이다.  

 

 

올해 발표된 배당귀족 65개 종목의 평균 세전 배당수익률이 2.24%, 즉 세후 배당수익률 1.90%이다. 아래 링크에 이와 관련된 포스팅을 올려두었으니 도움이 됐으면 한다. 

배당주 투자 방법 - 목표 수익률은? 2022년 배당귀족 수익률과 비교!

배당주 투자 방법 - 목표 수익률은? 2022년 배당귀족 수익률과 비교!

 

 

(2) 배당 성향

핀비즈 기준으로 300.40%의 배당 성향을 보인다. 이는 TTM(Trailing Twelve Month) 수치로 최근 12개월 간의 자료를 기반으로 계산된 것이다. Dividend.com 기준 배당 성향은 188.13%인데, 이는 올해 초의 배당금이 1년 간 유지된다는 가정 하에 이것을 현재 회계연도의 EPS로 나눈 값이다. 

 

그러나 과거 포스팅에서도 언급했듯이 리츠 REITs 의 경우 일반적인 개념의 배당 성향을 적용해서는 곤란하다. 아래의 링크를 참고하면 리츠 REITs에 적용할 수 있는 배당 성향인 AFFO Payout Ratio에 대해서 부분적으로 이해할 수 있을 것이다. 

 

배당주 투자 방법 - 리츠 REITs, FFO, AFFO, 배당 성향에 대해서

배당주 투자 방법 - 리츠 REITs, FFO, AFFO, 배당 성향에 대해서

 

배당주 투자 방법 - 리츠 REITs, 배당 성향, AFFO Payout Ratio

배당주 투자 방법 - 리츠 REITs, 배당 성향, AFFO Payout Ratio

 

 

결론적으로 이야기하면 아래와 같다. 

 

 

2021년 12월 기준 O의 AFFO Per Share는 $3.59이다. 그리고 O의 작년 배당금은 $2.845였다. 따라서 O의 AFFO Payout Ratio는 약 79.2% 였다. 

 

 

 

3. 전망

리얼티 인컴 Realty Income (티커 O)에 대해서 매우 비관적 시각을 보이는 뉴스는 많지 않았다. 

 

https://finance.yahoo.com/news/10-monthly-dividend-stocks-buy-123920048.html

10 Monthly Dividend Stocks to Buy in May

 

위의 뉴스는 매입을 고려해봐야 할 10개 배당주를 추천하고 있는데 그중에 리얼티 인컴 Realty Income (티커 O)가 6위로 속해 있다. 

 

 

 

4. 마무리

5월 4일에 리얼티 인컴 Realty Income (티커 O)의 실적 발표가 예정되어 있다. 미국 주식 시장을 보면 실적에 따라 아마존 같은 대형주도 14%나 폭락하기도 하고, IBM이나 KMB같은 종목도 한 번에 7~8%씩 상승하기도 하는 것 같다. 

 

실적 발표 이후 리얼티 인컴 Realty Income (티커 O)의 주가 움직임을 보고 추가 매입을 할지, 관망할지 판단하는 것이 좋다고 생각한다. 

 

물론 투자와 관련된 선택과 결정은 개인의 몫일 것이다.